原创长江证券财富管理04-09 02:26
作者:资讯研发团队

摘要: 长江证券财富管理

 

2018年1月9日

事件驱动日历

1月9日:2018中国保险科技创新国际峰会

影响板块或个股:大数据

 

1月9日:美国国际消费类电子产品展CES)2018

影响板块或个股:TMT,智能制造    

新股动态

今日无新股

今日重大公告

交大昂立获中金集团等举牌拟继续增持不超10%股份

交大昂立(600530)公告,2017年9月至2018年1月期间,中金集团、恒石投资、汇中怡富累计增持5%股份。中金集团、恒石投资、汇中怡富,计划在未来12个月内继续增持公司股份,拟通过集中竞价交易方式增持不低于0.1%股份,不超过10%股份。中金集团、恒石投资、汇中怡富为一致行动人。

 

长青集团子公司雄县热电承建雄县建成区集中供暖项目

长青集团(002616)公告,长青集团雄县热电与获雄县人民政府授权的雄县住房和城乡建设局签订《雄县建成区集中供暖建设协议书》,在雄县建成区新敷设供暖管网,由集中供热项目供应热源,向雄县建成区供暖。

 

*st沈机携手腾讯云打造工业云平台

*st沈机(000410)公告,近日公司控股股东沈机集团及腾讯云与公司共同签署了战略合作框架协议。三方拟共同打造工业云平台,推进云计算在工业领域的应用,丰富互联网解决方案的应用场景,在工业物联网、智能制造、AI大数据、互联网金融结算等方面开展深度合作。

 

高升控股拟收购华麒通信

高升控股(000971)拟以15.11元/股定增+现金,作价不超9.19亿元,购买华麒通信99.997%股权,另拟配套募资不超过4.7亿元。华麒通信向客户提供通信工程建设规划及设计技术服务,涉及通信网络规划、勘察、设计以及咨询、优化等业务。根据业绩承诺,标的公司2017年度净利润不低于5815万元,2017年与2018年净利润之和不低于1.32亿元,2017年起3年净利润之和不低于2.2亿元。

 

胜利股份拟收购燃气公司

胜利股份(000407)参与重庆天然气破产重整项目进展:《股权转让协议》签署的前置性工作已完成,公司拟以6.64亿元,受让华源公司持有的重庆胜邦燃气100%股权。标的公司拥有重庆大足区自2017年12月29日起30年城市管道燃气特许经营权;拥有包括页岩气气源在内的多气源供应;拥有良好的市场发展空间,预计未来年化平均净利润在6600万元以上。

 

黑芝麻、通威股份等全年业绩预增

黑芝麻(000716)预增6.97倍至9.42倍,因营业收入取得较大增长,同时整体毛利率增加。

通威股份(600438)预增80%至100%,因光伏电站装机大幅增长带动光中上游制造环节的需求,公司多晶硅完成升级技改,太阳能电池片产能释放。

蓝思科技(300433)预增70%至95%,因多款新产品实现量产,占主要客户市场份额大幅提升。

国风塑业(000859)年报预增216%。

蓝思科技(300433)年报预增70%-95%。

博威合金(601137)年报预增60%-80%。

 

富邦股份控股股东提议年报送转

富邦股份(300387)控股股东提议年报分配预案为10转8派1元。另外,公司全年业绩预增5%至25%,因土壤数据的新型肥料收入同比增加,完成对法国PST公司的股权收购。

 

三花智控(002050)子公司成为蔚来公司第二代量产车供货商,相关车型预计于2019年批量上市,生命周期内预计销售额累计逾人民币11亿元。

 

天域生态(603717)中标16亿元工程PPP项目,公司2016年营收为8.26亿元。

 

宜宾纸业(600793)国有股股份无偿划转完成过户,五粮液集团成控股股东。

长江微报

中办、国办近日印发《关于推进城市安全发展的意见》。

发改委等六部委发布关于加快浅层地热能开发利用促进北方采暖地区燃煤减量替代的通知。

工信部印发钢铁水泥玻璃行业产能置换实施办法。

住建部发布消息,中国加快推进生活垃圾分类,46个城市将出台行动计划。

民航局、国家发改委印发《关于进一步推进民航国内航空旅客运输价格改革有关问题的通知》。

民航局:预计春运民航将运输旅客6500万人次,同比增长10%。

旅游局:大力度依法打击“不合理低价游”等市场顽疾。

全国旅游工作会议8日召开,要求加快推动我国旅游从高速增长阶段转向优质旅游发展阶段。

2017中国快递行业再创纪录,包裹分发进入1天1亿时代。

“聚集诱导发光”和“水稻高产优质性状形成的分子机理及品种设计”双双获得2017年度国家自然科学奖一等奖。

甘肃省要求在2025年9月底前全面完成危化生产企业搬迁改造,严控尿素、磷铵、聚氯乙烯、纯碱等行业新增产能。

保监会8日就人身险保单贴现业务试点征求意见,业内人士表示这有助于提高保单的流动性。

证监会主席助理张慎峰近日在中关村科技园区调研,提出了“把好企业留在国内、让好企业尽快上市、让融资者得到更快发展、让投资者得到更多回报”的目标。

深交所:依法从严治市,纪律处分手不软。

资金动向

主力资金流向

1月8日,沪深股市均出现上涨,截至收盘,上证指数上涨0.52%,深证成指上涨0.35%,创业板指上涨0.26%。两市合计成交5586亿元,较上一交易日增加596亿元。

8日沪深两市主力资金开盘净流出76.07亿元,尾盘净流出2.37元,两市全天资金净流出110.11亿元。

沪深300主力资金净流出23.34亿元,创业板净流出32.45亿元,中小板净流出37.89亿元。北上资金方面,沪股通净流入7.45亿元,深股通净流入11.81亿元。

8日10个行业资金呈现净流入,其中有色金属行业净流入37.53亿元居首,采掘、钢铁等行业也呈现净流入。净流出方面,电子、计算机、医药生物等行业净流出规模居前。

概念板块方面,8日沪股通50、小金属、新型城镇化等概念资金呈现净流入,其中沪股通50概念净流入21.89亿元居首。

 

三机构席位买入新安股份

1月8日龙虎榜数据显示,新安股份(600596)获三家机构席位合计买入1.27亿元,占全天总成交的27.22%。

点评:机构认为,有机硅经历5年行业低迷,2016年中迎来景气反转,价格从1.25万/吨上涨至最高3万元/吨,2017至2019年行业开工率预计维持90%左右极限水平,价格和企业盈利有望继续维持高位,公司作为行业龙头将充分受益于行业高景气。

 

市场连续上行资金买入新安股份

周一,沪指再次上冲,走出罕见的七连阳行情。创业板指先抑后扬,尾盘快速拉升。截至收盘,两市共计成交5586亿元,较上个交易日增加596亿元,主力合计净流出110亿元。沪指涨0.52%报3409点,深成指涨0.35%报11383点,创业板指涨0.26%报1806点。盘面上,煤炭、钢铁、房地产等板块涨幅居前,运输设备、酒店餐饮、电脑设备等板块跌幅居前。

龙虎榜上,营业部资金净买入前三的是新安股份、泰禾集团、三钢闽光,金额分别达1.24亿元、1.06亿元、0.98亿元。市场成交活跃,二线蓝筹轮番上攻,可积极做多低位的二线蓝筹个股。

 

1月8日主力资金抢筹3股净买入金额均逾亿元

在1月8日登陆沪深两市的龙虎榜个股中,前五席位净买入居前的是泰禾集团(000732),净买入金额1.08亿元;三钢闽光(002110),净买入金额1.10亿元;新安股份(600596),净买入金额1.24亿元。

点评:新安股份主营有机硅制品和农药产品。上周有机硅各类产品价格再度上涨500元/吨,货源紧俏。行业开工整体较高情况下依旧保持高景气度。机构预计有机硅本轮景气周期有望持续至2019年。

全市场播报

A股

上证综指收盘涨0.52%报3409.48点,连涨7日并续创2017年11月23日以来新高;深成指涨0.35%报11382.72点,创业板指涨0.26%报1806.16点。周期股集体爆发,煤炭、钢铁板块领涨;房地产股持续造好,泰禾集团三连板午后临停,万科A再创新高。两市成交5586亿元,上日成交4990亿元。

港股

香港恒生指数收盘涨0.28%报30899.53点,恒生国企指数涨0.19%报12235.19点,恒生红筹指数涨1.06%报4608.42点。全日大市成交1337.76亿港元,前一交易日为1250.08亿港元。煤炭股爆发,内房股强势。

隔夜外盘

1.美国三大股指涨跌不一,纳指标普连续五天创收盘新高。道指微跌0.05%,报25283点;纳指涨0.29%,报7157.39点;标普500指数涨0.17%,报2747.71点。 

中国概念股涨跌互现,阿里巴巴收跌0.19%,百度收涨2.32%,京东收涨1.01%,鲈乡农村小贷收涨13.77%,兰亭集势收涨13.31%,唯品会收涨9.78%,简普科技收涨9.56%,乐居收涨5.7%;航美传媒收跌7.14%,正保远程教育收跌7.08%,宜人贷收跌6.02%。 

美国能源股普涨,雪佛龙收涨0.49%,康菲石油收涨1.02%,斯伦贝谢收涨1.63%,EOG能源收涨0.48%,埃克森美孚收涨0.45%。 

美国金融股普跌,高盛收跌1.45%,摩根士丹利收跌0.41%,摩根大通收涨0.15%,富国银行收跌1.13%,花旗集团收跌1.17%,美国运通收跌0.92%。 

美国科技股多数上涨,谷歌A类股收涨0.35%,Facebook收涨0.77%,亚马逊收涨1.44%,奈飞收涨0.98%,微软收涨0.1%,均再创收盘纪录新高;特斯拉收涨6.26%,苹果公司收跌0.37%。

2.欧洲三大股指多数收涨。法国CAC40指数收涨0.3%,报5487.42点;德国DAX指数收涨0.36%,报13367.78点。英国富时100指数收盘跌0.36%,报7696.51点,脱离纪录高位。

商品

1.COMEX黄金期货收跌0.08%,报1321.2美元/盎司。COMEX白银期货收跌0.69%,报17.165美元/盎。美元汇率上涨,给金价带来一定压力。 

2.NYMEX原油期货收涨0.46美元,涨幅为0.75%,报61.90美元/桶,维持在三年高位附近。投资者对伊朗国内的动荡局势感到担心。

3.伦敦基本金属多数收涨,LME期锌收涨0.97%,报3384.5美元/吨,LME期锡收涨0.2%,报19970美元/吨,LME期铜收涨0.1%,报7125美元/吨,LME期铅收涨1.94%,报2604.5美元/吨,LME期镍收跌0.24%,报12575美元/吨,LME期铝收跌1.43%,报2174美元/吨。

4.国内商品期货夜盘多数上涨。铁矿石收涨2.95%。焦煤、焦炭、动力煤分别收涨1.51%、0.78%,0.29%。玻璃收涨1.69%,豆粕、菜粕分别收涨0.11%、0.48%。豆油、菜油分别收跌0.35%、0.39%。

债券

10年期债主力合约T1803涨0.19%,5年期债主力合约TF1803涨0.15%。现券短券收益率下行明显,10年期国开活跃券170215收益率上行0.29bp报4.9225%,1年期国开活跃券170211收益率下行4.66bp报4.18%;10年期国债活跃券170025收益率下行0.99bp报3.91%,5年期国债活跃券170021收益率下行2.99bp报3.8050%。

外汇

1.在岸人民币兑美元16:30收盘价报6.4956,较上一交易日跌105个基点。人民币兑美元中间价调升83个基点,报6.4832,创2016年5月3日以来最高。

2.美元指数涨0.34%,报92.3351,刷新逾一周新高,受助于欧元回落,以及美国加息的预期。欧元兑美元下滑0.52%,至1.1967美元,创逾一周新低。美联储官员预计今年加息3次,2019年加息2次。

3.比特币在卢森堡Bitstamp交易所下跌6.35%,报15100.04美元,此前低见13900美元。(来源:WIND)

资 讯

多家公司获国家最高科学技术奖

 

1月8日上午,国家科学技术奖励大会在京召开,南京理工大学王泽山院士和中国疾病预防控制中心病毒病预防控制所侯云德院士荣获2017年度国家最高科学技术奖。王泽山院士被业内尊称为“火药王”,首创了火炸药资源化系列再利用技术等高精尖技术;侯云德院士则被业内尊称为“中国干扰素”之父,开创了我国基因工程创新药物研发的先河。

上述两位院士牵头的研究工作已取得累累硕果,其产业化进程也与多家公司直接或间接相关。

年近九旬的侯云德院士奠定了我国分子病毒学的基础,成功研制了我国首个基因工程药物——基因工程人工干扰素α1b,开创了我国基因工程创新药物研发的先河。他主导了我国第一个基因工程新药的产业化,推动了我国现代医药生产技术的产业发展。 

采用相关技术的还有拟IPO企业凯因科技。在侯云德等专家指导下,凯因科技开发了一系列具有自主知识产权的创新药,已上市17个品种,其主导产品重组人干扰素α2b的市场销售额连续四年排行第一。

此外,工商资料显示,创业板公司康泰生物的数十位发行前股东中也有侯云德。该公司主营乙肝疫苗等产品,2017年前三季度净利润同比增长100%以上。

王泽山院士首创了火炸药资源化系列再利用技术,发明了低温感含能材料,解决了长贮稳定性问题,显著提高了发射药的能量利用率。他还研发出具有普遍适用性的远射程与模块装药技术。

主营民用炸药生产的江南化工与南京理工大学联系密切,其子公司南理工科化原为南京理工大学全资企业,南京理工大学资产经营有限公司和南京理工大学校办产业总公司目前还分别持有36%股份和9%的股份。南理工科化主要生产经营塑料导爆管和导爆管雷管,安全许可生产能力为塑料导爆管1.4亿米和导爆管雷管3600万发。

此外,北方股份控股股东内蒙古北方重工业集团有限公司则在2017年12月6日聘请王泽山为公司名誉员工、特聘专家。据介绍,王泽山在火炮弹道数据分析、某火炮项目技术攻关、研制等方面对该集团提供了许多技术支持。

五家上市公司公告获奖

据统计,1月8日,多氟多、蓝晓科技、楚天科技、晨光生物、华中数控等五家上市公司公告获得了国家科学技术进步二等奖。 

其中,多氟多获奖成果是锂离子电池核心材料高纯晶体六氟磷酸锂关键技术开发及产业化;

蓝晓科技的获奖成果是与西北工业大学等单位共同完成的吸附分离聚合物材料结构调控与产业化应用关键技术;

楚天科技则凭着药剂高效分装成套装备汇聚了薄壁药瓶高速无损转运、药剂高速精确灌装、微细异物快速精密检测、药剂高效高精分装成套装备等多项创新成果。

 

●国家科学技术奖励大会召开特高压等领域获特等奖

2017年度国家科学技术奖励大会1月8日在人民大会堂召开,党和国家领导人出席大会并为获奖人员颁奖。“特高压±800kV直流输电工程”、“以的新发传染病防治体系重大创新和技术突破”获得国家科学技术进步奖特等奖。前者主要完成人包括中国西电(601179)、保变电气(600550)等。以岭药业(002603)多次入选国家卫计委人禽流感诊疗方案推荐用药,达安基因(002030)在上市公司中唯一获得人感染h7n9禽流感病毒RNA检测试剂盒(荧光PCR法)批文。

 

大涨之后地产中期布局机会依旧存在

 

作者:东方证券

1月5日晚间,兰州市住房保障和房产管理局发布对部分区域取消限购的措施,意味着2018年楼市分类调控政策在地方开始逐步落实,再次引发市场关注。我们维持前期观点,认为大涨之后地产板块中期布局机会依旧存在。具体来看:

 前期压制市场预期的因素中短期在改善。

(一)一季度流动性环境在改善:短期资金价格已经出现回落,长期无风险利率保持平稳。央行临时准备金动用安排,最高或释放2 万亿左右流动性,一季度流动性环境有望出现边际改善:为稳定市场对流动性“年关”的预期,央行临时准备金动用安排,最高或释放2万亿左右流动性。此外,2018年1月是此前普惠金融实施定向降准的开始日期,将在较大程度上改善一季度的流动性状况。短期资金价格已经出现回落,长期无风险利率保持平稳。Shibor7天和隔夜利率从2017年底开始显著回落,而十年期国债收益率目前稳定在3.92左右。

(二)总的来看,地产行业整体的政策面将在今年迎来边际上的改善。多地调整房地产调控政策,贯彻落实因城施策方针。无论是直接放松限购或是定向放松限购,其对当地楼市的实质影响都相对有限,重要的是其释放的信号意义,各城市根据自身情况制定合理的政策以保障房地产市场平稳健康发展,“因城施策”的政策调控已步入全新阶段。

地产板块的基本面稳健,盈利估值匹配性价比高。

一、估值便宜:地产板块当前整体法估值PE17.36倍、中值法估值19.34倍,均处于2015年以来板块低点。PB整体法2.15倍,中值法2.03倍,处于2014年以来低点。

二、业绩确定性强:行业2017年业绩增速有望保持20%+,ROE稳定在12%左右,销售净利润率提升至10%左右。龙头房企盈利与规模双升,2017年6-12月前十大开发商销售面积同比增长了30.2%,TOP20同比增长了30.6%。

地产板块处于机构仓位低配,交易拥挤风险小。

相比较于电子、食品饮料、非银等板块,目前地产板块处于机构仓位低配,交易拥挤风险小。根据我们统计,20173季度公募基金地产板块配比例为2.97%,行业标配比重为4.64%,超配比例为-1.67%,从各行业配比较来看,机构配地产板块同样有较大提升空间。

同样提示关注地产产业链投资机会:建筑、建材、家电等。建筑建材家电等板块ROE 同样持续改善,维持在10%以上水平;业绩增速20171季度~3季度连续三个季度环比改善。

2018年全年来看,资金将继续以配大蓝筹、业绩确定性为主。今年市场存量和新增资金将继续以配大蓝筹、业绩确定性为主线。

 

【政策观察】

 

六部委推进浅层地热能开发设备环节有望受益

发改委等六部委日前联合发布《关于加快浅层地热能开发利用促进北方采暖地区燃煤减量替代的通知》,提出以京津冀及周边地区等北方采暖地区为重点,到2020年,浅层地热能在供热(冷)领域得到有效应用,应用水平得到较大提升,在替代民用散煤供热(冷)方面发挥积极作用,区域供热(冷)用能结构得到优化,相关政策机制和保障制度进一步完善,浅层地热能利用技术开发、咨询评价、关键设备制造、工程建设、运营服务等产业体系进一步健全。

点评:“十三五”期间,我国首编地热发展规划,预计新增地热能供暖(制冷)面积11亿平方米,新增地热发电装机容量500MW,累计拉动投资2600亿元。机构指出,从产业链来看,勘探、钻完井、地源热泵等设备是受益环节,其中钻完井业务弹性最大。

 

钢铁产能置换加严比例要求利于进一步去产能

工信部网站8日下午公布修订后的《钢铁行业产能置换实施办法》,对置换产能范围细化明确,加严置换比例要求,加大监督力度,严禁新增产能。无论建设项目属于何种性质,只要“建设炉子、就须置换”。京津冀、长三角、珠三角等环境敏感区域的置换比例继续不低于1.25:1,其他地区由等量置换调整为减量置换,并鼓励各地结合实际执行更严格的置换比例要求。当天下午临近收盘时,钢铁产业链各期货品种纷纷快速拉升。

点评:在国家大力推进供给侧结构性改革、坚定不移化解钢铁过剩产能、三令五申严禁新增产能的背景下,产能置换是实现严禁新增产能和结构调整有机结合的重要手段。从具体数字来看,一座公称容量50吨的老旧转炉,依照修订前的《办法》可换算为85万吨的年产能,而在新标准下将缩减到76万吨,能置换到的新设备规模也将减少。

◆工信部也对《水泥玻璃行业产能置换实施办法》进行了修订,同样加大了减量置换力度。

 

【热点前瞻】

 

小米或年底香港上市估值2000亿美元超百度京东

据报道,从接近小米高层的人士处获悉,小米公司IPO时间已经确定,将于今年年底选择在香港上市。消息人士透露,雷军确实在去年11月份与投行进行了接触,2000亿美元的估值目标也获得了投行认可。

点评:经历2015、2016年的低谷期,小米手机2017年实现了翻盘:成为唯一一个能在销量大幅下滑后成功逆转的手机厂商。雷军此前表示,小米手机去年10月份出货量已经突破了7000万台,实现了年初的既定目标,2017年力争收入突破千亿的目标也提前完成。此次如果以高估值上市融资成功,将极大助力小米公司未来的发展,A股产业链相关上市公司也将受益。

 

【产业掘金】

 

己二酸价格创近6年新高后市仍存上涨空间

据百川资讯监测,近期己二酸产品市场价格持续走高。继上周大涨12.9%后,周一己二酸主产区市场价格再次大幅上调。华东、华北己二酸最新报价区间在13000-13500元/吨,单日上调幅度高达8%。华南地区己二酸最新报价区间在12500-13000元/吨,单日上涨幅度4%。各产区最新市价均已逼近2012年初价格,创下近6年以来的新高。目前市场报盘持续坚挺,持货商多观望看涨。

机构认为,己二酸涨价原因主要是由于国际油价上涨后成本增加,厂家开工率积极性不高。而工厂近期排货订单较多,厂家暂未放量,贸易商现货偏紧。下游PU浆料、鞋底原液行业有意提前备货,后续对原料需求旺盛。预计己二酸价格仍存在上涨空间,相关公司盈利或将持续改善。

 

环保督察叠加原料成本上升新能源车电机迎涨价潮

据媒体报道,最近一段时间,电动车四大件之一的电机厂开始涨价,尤顿、力超、方力、东深、巨龙五大电机品牌集体调价,涨幅5%-8%。不少企业向已接到了上游供应商的调价通知。从去年7月中旬开始,电机产品价格迎来了全面上调,上涨幅度大概在10%-30%不等,涨价潮已基本覆盖全行业。

业内认为,随着环保整治工作的深入,深加工、铸件、电机行业的很多企业都因为环保问题提前停产,年后的复工也比较困难。加之去年国家对钢材行业进行整顿的时候,因为去产能造成了价格的暴涨,带动了电机产品的价格上涨。尤其电机原材料硅钢、铸铁、铜、铝合金、稀土等为制造原材大幅度涨价,加之运输成本、人力成本的助推,电机整机成本增长速度会更加明显。

◆新能源汽车驱动电机用稀土永磁材料上下游合作机制成立大会在北京举行。

 

PVC期现价格齐涨行业供需持续改善

据百川资讯监测,1月8日,国内PVC生产企业继续上调出厂价,山东东岳、山东鲁泰化工等电石法产品涨幅在50-150元/吨,报价6600-6650元/吨,近一个月涨幅近4%,较去年同期涨幅近10%。PVC市场价格近期也出现小幅攀升,期货价格元旦后涨幅也超过3%。目前,随着低价货源逐渐消化,厂家和贸易商心态趋稳,市场成交氛围有所好转。

业内认为,PVC价格经过去年9月后一轮较大幅度下跌后,在当前行业开工率高位、北方下游停工的情况下还能企稳反弹,显示行业中期供需格局改善。同时,乙烯法PVC价格随原油上涨,也为PVC价格形成支撑。中长期看,供给端PVC行业目前尚无新批产能,去产能不断推进。需求端,地产政策松动、基建发力等均形成推动。短期看,春节前备货行情有助于价格继续上涨,。

 

吨纸盈利保持相对稳定纸企业绩有望延续向好

据纸引未来网报道,纸板厂福建群兴集团有限公司宣布自1月8日起上调产品价格。此外,原纸厂东莞市金田纸业发出通知,将从2月7日至3月8日停机改造。从产品价格来看,去年四季度除箱板瓦楞纸外,其他细分纸种的价格都保持高位相对稳定。

点评:机构认为,在去年9月各个细分纸种的吨纸盈利见底之后(除箱板瓦楞纸),四季度各纸种的吨纸盈利保持上升态势。近期虽然纸价有所回落,但纸价的回落滞后于浆价回落,吨纸盈利依然保持相对稳定。受限于排污成本抬升、自备电厂审批趋严、进口废纸政策收紧,造纸业产能释放慢于预期,企业的ROE有望在较高位置波动。(来源:三大证券报综合) 

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